💲Экспортные цены
На мировом рынке пшеницы продолжается снижение экспортных цен из-за сезонного роста предложения в странах Северного полушария и усиления конкуренции. По состоянию на 28.08 в России намолочено около 65,7 млн т пшеницы при урожайности 38,3 ц/га, что выше прошлогодних показателей. Цены на экспорт в районе 233 $/Т (12,5%) снизились из-за давления продавцов, а импортёры ожидают дальнейшего падения до 225–230 $/Т. Российская пшеница с портов Малой воды также испытывает давление со стороны импортеров. Цены CIF Marmara снизились до 237 $/Т, а FOB Azov 12,5% к концу недели — около 197 $/Т. Мировые котировки пшеницы с белком выше 11% также падают: Novo 11,5% — 227 $/Т, Odessa 11,5% — 230 $/Т.
12,5% FOB Novo - 233 $/Т (-5 $/Т)
11,5% FOB Novo - 227 $/Т (-5 $/Т)
11,5% FOB Odessa - 230 $/Т (-4 $/Т)
Французская пшеница 11% стоит около 227 $/Т. Экспорт Франции может достигнуть 8 млн т, но из-за конкуренции и снижения спроса запасы могут достигнуть рекордных 4 млн.т — максимум за 20 лет. Рынок пшеницы в этом году медвежий: предложение растет, конкуренция усиливается. Осенью на рынок выйдут экспортеры Южного полушария: аргентинская — около 230 $/Т, австралийская — 256 $/Т. Производство в Австралии прогнозируют на уровне 32–34 млн.т, что выше прошлогодних 34,1 млн.т и среднего за 10 лет — 27,6 млн.т.
Rouen SWW 11% (Франция) - 227 $/Т (-5 $/Т)
Romania CVB 12,5% (Румыния) - 237 $/Т (-5 $/Т)
📉 Фьючерсы
Фьючерсные котировки основных зерновых на биржах CBoT и MATIF за период преимущественно снижались. Давление на цены оказывает ожидаемый высокий урожай кукурузы: в Южной Америке прогнозируют рост посевных площадей в Бразилии на 1,3% и в Аргентине — на 10%. В США есть опасения по рискам заболеваний и низкой урожайности: по данным ProFarmer Midwest Crop Tour средняя урожайность кукурузы — 11,5 т/га, чуть выше прошлого года, но ниже данных USDA. На стоимость пшеницы повлияли новости о повышении прогнозов сборов в России, Австралии и Европе.
Matif MW 196,5 -> 191,5 (+2,6%)
Chicago SRW 530,2 -> 533,6 (+0,6%)
📊 Аналитические обзоры и новости рынка
🌾Минсельхоз РФ не рассматривает отмену экспортных пошлин на зерно, объясняя это необходимостью стабилизации внутреннего рынка и финансирования АПК.
🌾Цены спроса на российскую пшеницу с протеином 12,5% впервые за три месяца снизились на 750 Руб. до 16 150 Руб./Т из-за вялого спроса, высокого производства и снижения экспортных цен.
🌾На 35-й неделе в Азово-Черноморском регионе ставки фрахта растут. Контракты на 3000 тонн пшеницы из Азова в Мраморное море заключаются по 43 доллара за тонну. Высокий спрос и задержки в Босфоре способствуют росту цен, а спрос на российское зерно, особенно в Турции, остается высоким.
📈 Тендеры
🌾Иордания после ряда отмен тендера наконец приобрела 60 тыс. т пшеницы у Cargill по цене 267,5 $/Т CNF (примерно 226 $/Т FOB). Остальные офферы: CHS — 269, Ameropa — 273,85, Solaris — 278, Buildcom — 274,77, AlDahira — 272, Bunge — 280 $/Т.
🌾Таиланд провел тендер 27 августа и на нем приобрел около 60 тыс. тонн фуражной пшеницы по $269,8 за тонну C&F у Bunge.
🛂 Курс доллара
Минувшую неделю рубль укрепился против мировых валют. По итогам пятницы курс доллара на рынке составил 80,36 руб., снизившись на 20 копеек, а официальный курс — до 80,33 руб., снизившись на 42 копейки. Поддержку рублю оказали продажи валюты экспортерами для уплаты налогов, что на этой неделе оказывало умеренную поддержку. В будущем рубль может немного ослабнуть, а курс, скорее всего, останется в диапазоне 80–82 руб./дол.
🛃 Пошлина
С 3 сентября пошлина на пшеницу вырастет на 102,3 ₽/Т и составит 134,4 ₽/т.
🚜 Внутренний рынок
За отчетный период котировки в портах Большой Воды снизились, хотя и не так резко, как ранее:
Пшеница 12,5% — 16 200 руб./Т (-100 руб.),
Пшеница 11,5% — 15 700 руб./Т (-100 руб.),
Пшеница 10,5% — 15 500 руб./Т (-100 руб.).
Основные причины — конкуренция на внешнем рынке и рост предложения внутри страны. Биржевой индекс пшеницы 12,5% снизился до 16 272 руб./Т. Стоимость ячменя в портах осталась на уровне 15 650 руб./Т. Внутренний рынок продолжает снижаться из-за увеличения предложения зерна после уборки, которая завершена примерно на 61% (по состоянию на 28.08). Цены на пшеницу за неделю снизились на 200–600 руб./Т. Урожайность выше прошлогодней, что увеличивает предложение. Многие мукомольные предприятия приостановили закупки, ожидая дальнейшего снижения цен.
Комментарии